Hvordan bli en daghandler på aksjemarkedet I en verden hvor alle har lett tilgang til elektronisk handel. hvilken investor har ikke drømt om å bli en dag som handler med sin egen sjef, jobber komfortabelt hjemme, og ser fortjenesterollen i Alas, mens mange drøm, få faktisk lykkes. Lær hvordan daglig handel er vanskelig, og suksessraten for daghandlere er anslått å bare være rundt 10. Så hvis 90 taper penger, hvordan kan noen forvente å leve på det? Nå dør gamle legender hardt, og den som sier dag handel er et snap går tilbake til de første årene av online trading. I løpet av blomstringene i techboblen i slutten av 1990-tallet gjorde daghandlere enkle penger til å kjøpe og selge Internett-aksjer. Det tok ikke mye ferdighet for å lykkes i den heady tid. På bare en 17-måneders periode, fra oktober 1998 til mars 2000, steg Nasdaq Composite Index fra omtrent 1.344 til en heltid høy på rundt 5.132, så all en handelsmann måtte gjøre var å ri den stigende tidevannet. Andre, savvier sjeler gjorde like mye forkortelse av indeksen på vei ned til en lav på rundt 1 108 i oktober 2002, (en 78 verdiendring i 31 måneder). Selvfølgelig, når boblen hadde fullstendig deflert, tørket de enkle pengene opp. Mange av dem som hadde profitt på gå-dagene soldaterte på kort og så etter andre arbeid. De oppdaget den dagen handelen, som alle andre yrker, krever utdanning og ferdigheter for å få en konsekvent leve på. Men det kan gjøres. Og heres en sjekkliste å huske på når du lærer å bli en dag handelsmann. Hva er en Day Trader Men først, kan vi definere våre vilkår. En daghandler kjøper og selger verdipapirer, ofte flere ganger i løpet av handelsdagen (dermed navnet). En ren daghandler kjøper og selger aksjer eller andre investeringer og avslutter dagen i kontanter uten åpne stillinger. Alle kjøpsposisjoner er blitt kvadret når markedet lukkes. Andre, teknisk kalt aktive handelsmenn, fudge litt, holder posisjon over natten eller i flere dager (en manøvre kalt en svinghandel). De fleste daghandlere bruker begge tilnærmingene, avhengig av deres handelsstil og arten av deres investeringer. De bruker også innflytelse for å øke sin intradag handel eksponering. Poenget er at de avviger fra investorer som kjøper og holder verdipapirer de ikke investerer på lang sikt. Den rette tankegangen Sammen med visse ferdigheter, er tankegangen det viktigste (og aller første) kravet om å bli en daghandler. Er du dygtig med matematisk analyse, har en leder for økonomisk kunnskap og er klar over atferdspsykologi (i deg selv og andre). Mest av alt, har du magen for entreprenørskap I motsetning til det oppfattede begrepet et enkelt liv eller enkle penger , dagshandel krever faktisk: lang arbeidstid liten tid uten kontinuerlig selvopplæring uten veiledning risikoopptak ferdigheter Dag Trading Tips Ikke redd ennå stor. Heres en trinnvis plan for hvilke nybegynnere som trenger å lære og gjøre for å starte dagen trading. 1. Få riktig utstyr Dagens handel krever en profesjonell programvareplattform og en pålitelig høyhastighets Internett-tilkobling. Mens det er mulig å designe og bygge din egen handelsplattform. De fleste handelsfolk bruker et ferdigpakket oppsett levert av deres megler eller et spesialisert programvarefirma. Det er best å ha et kraftig skrivebord med minst to skjermer, og helst fire til seks. Du trenger flere skjermer for å vise diagrammer og tekniske indikatorer som vil gi dine kjøps - og salgssignaler. Når du bruker en meglerplattform, sørg for at nyhets - og datafeedinger i sanntid er inkludert i pakken. Du trenger dataene for å lage diagrammer som avslører trender og skildrer tidsrammer og handelsstrategier du vil ha. Daghandel innebærer vanligvis hyppige transaksjoner, noe som resulterer i høye meglerkostnader, slik at ulike megleringsplaner undersøkes nøye. Hvis du har tenkt å leke med bare en eller to handler per dag, vil det være hensiktsmessig å utarbeide en handelsbasert megleringsplan. Hvis det daglige handelsvolumet ditt vil bli høyt, gå til forskudde planer (jo høyere volum, jo lavere effektive kostnader) eller faste planer (ubegrensede handler for en fast høy kostnad). Bortsett fra handelstiltak tilbyr en megler også andre handelsverktøy som inkluderer integrerte handelsløsninger som opsjonskombinasjoner. handelsprogramvare. historiske data, forskningsverktøy, handelsvarsler og kartleggingsapplikasjoner med tekniske indikatorer. Noen funksjoner kan være gratis, mens noen kan komme til en pris, som kan spise inn i fortjenesten. Nybegynnere bør vanligvis starte med den laveste prisbaserte meglerpakken som matcher deres opprinnelige handelsbehov, og velger senere oppgraderinger til andre moduler når det er nødvendig. 2. Ordne tilstrekkelig kapitalhandel krever tilstrekkelig kapital til å utnytte bruk av ganske store posisjoner. Intermittent og utvidet tap er en del av dagens handelsspill (for eksempel kan en daghandler lide åtte tapstabeller på rad og bare gjenopprette med fortjeneste på niende handel). De fleste handlende gjør sine penger på relativt små prisbevegelser i flytende aksjer eller indekser med midt til høy volatilitet. Du trenger prisbevegelse for å tjene penger, enten lang eller kort. Dessuten, med mindre du kan kjøpe flere hundre eller flere aksjer i en aksje, vil du ikke tjene nok penger på handler for å dekke meglerprovisjonene. Jo lavere pris på aksjen, jo flere aksjer trenger du å få tilstrekkelig løftestang og total prisbevegelse. Så, en dag handelsmann må starte med en pute av hovedstaden. Å inngå handelsverdenen med bare en liten sum penger er en sikker vei til fiasko. Før du avslutter jobben din for å handle på heltid, anbefaler noen at du har minst 100 000 for handel. Nybegynnere kan starte med mindre beløp, avhengig av deres valgte handelsplan. hyppighet av handel og andre kostnader de bærer. 3. Forstå Markets and the Instruments. Trenger dagen handelsfolk trenger et solidt grunnlag for kunnskap om hvordan markedene fungerer. Fra enkle detaljer (som utveksling av handelstimer og helligdager) til komplekse (for eksempel virkningen av nyhetshendelser, marginkrav og tillatte handleinstrumenter), må en næringsdrivende ha en bred kunnskapsbase. Du må grundig forstå alle typer handelsinstrumenter også. Aksjer. futures. alternativer. ETF. og verdipapirfondene handler annerledes. For eksempel bør handelsfolk vite hvordan marginkravene for futures, opsjoner og varer påvirker handelskapitalen betydelig, eller hvordan en midlertidig oppgave eller utøvelse av opsjonsposisjon kan ødelegge en handelsplan helt og føre til tap. Kjennskap til verdipapirer og markedsgrunnlag er ikke nok til å lykkes som handelsmann, men. Du bør forstå teknisk analyse og alle verktøyene som brukes til å dissekere diagrammønstre, handelsvolum og prisbevegelser. Noen av de mer vanlige indikatorene er motstands - og støttenivåer. Flytende gjennomsnittlig konvergeringsivergens (MACD). volatilitet, pris oscillatorer og Bollinger Bands. 4. Utvikle en Day Trading Strategy Lære og forstå hvordan disse indikatorene fungerer bare riper overflaten av det du trenger å vite for å utvikle din personlige handelsstil. Hundrevis av bøker har blitt skrevet om dagshandelen Handel din måte å finansiell frihet av Van Tharp og Psykologien til handel av Brett N. Steenbarger er to velrenommerte. Du kan også ta klasser online eller personlig. Nøkkelen til vellykket handel er å utvikle teknikker for å bestemme inn - og utgangspunkter. De fleste handelsfolk utvikler en stil som de holder fast ved når de er komfortable med det. Noen handler kun en eller to aksjer hver dag, mens andre handler en liten kurv med favoritter. Fordelen ved å handle bare noen få aksjer er at du lærer hvordan de handler under ulike forhold og hvordan bevegelsen påvirkes av de viktigste markeds beslutningstakere. Nybegynnere kan begynne med å velge minst to etablerte handelsstrategier, som fungerer som sikkerhetskopier for hverandre. Man kan gå videre til flere strategier (med mer kompleksitet) senere, som opplevelsen bygger opp. Husk at handelsverdenen er svært dynamisk: En viss strategi kan tjene penger i lange perioder, men så begynner å konsekvent mislykkes. Man må være klar til å tilpasse, tilpasse, dumpe eller erstatte den avhengig av utviklingen. 5. Integrere handelsstrategien i en handelsplan Å velge riktige handelsstrategier alene er ikke tilstrekkelig til å lykkes i markedet. Følgende hensyn må utfylle strategien, for å komme opp med en overordnet handelsplan: Hvordan strategien skal brukes (entryexit strategi) Hvor mye kapital vil bli brukt Hvor mye penger per handel vil bli brukt Hvilke eiendeler vil bli omsatt Hvor hyppig stedhandel Vi kan si at du har 100 000 som handelskapital og en utmerket handelsstrategi som gir en 70 suksessrate (syv handler ut av 10 er lønnsomme). Hvor mye skal du bruke på første handelen Hva om de tre første handler er en fiasko Hva om gjennomsnittlig rekord syv lønnsomme handler ut av 10) ikke lenger holder Or, mens trading futures (eller alternativer), hvordan skal du allokere din kapital til margin penger krav Effektiv penge ledelse kan hjelpe deg å vinne selv om det bare er fire lønnsomme handler ut av 10. Praksis, plan og struktur av handler i henhold til en penge ledelse og kapitalallokeringsplan. Når planen er klar, kan du prøve den med fiktive handler. Du kan simulere det med virtuelle penger på en testkonto (de fleste meglere tilbyr disse). Du kan også teste strategien ved hjelp av historiske ytelsesdata. For den mest realistiske vurderingen, ikke glem megomkostninger og abonnementsavgift for ulike verktøy. Avgrens prosessen og finn hva som fungerer for deg. Først da bør du sette ekte penger på linjen og begynne å handle aktivt på markedene. Erfarne handelsfolk definere hva som utgjør en handelsoppsett og mønster og indikatorkombinasjon de vil se før de trekker utløseren. De avtar sjelden fra disse oppsettene for å opprettholde fokus og holde sine følelser i sjakk. Når du har angitt en posisjon, bør stoppene plasseres for å få deg ut av den posisjonen når en spesifisert tapgrense er nådd. Hvis en handel går på feil måte, vil håp og bønn ikke bidra til å snu den. Avslutte handel frigjør din kapital for å omfordele til en annen mer lovende handel. Du vil avslutte tapere så snart som mulig og ri vinnerne så lenge de er lønnsomme. Selv om du har tilstrekkelig penger og tilstrekkelig erfaring, ikke spill stor på de første handlingene i en ny strategi. Prøv det med mindre beløp og øk innsatsene etter å ha smakt suksess. Husk at markeder og handelsmuligheter vil forbli for alltid, men penger, en gang tapt, kan være vanskelig å gjenoppbygge. Start små, test for å etablere, og deretter gå til de store. Bunnlinjen Den begrensede andelen av daghandlere som har klart å lykkes, gjør det ved å investere sin tid og innsats i å bygge egne handelsstrategier og følge dem religiøst. En daghandler er alene i denne store handelsverdenen: Du må være forberedt på å gjøre splittet sekund, unemotional beslutninger basert på informasjon som noen ganger er ufullstendig, motstridende og forandrer seg ved den andre. En vinnende strategi kan innebære å utføre mange handler på en dag, samtidig som man unngår fellen av overtrading og løper opp store provisjoner. Dag handel er ikke for svak av hjertet. Men hvis du lærer tauene og setter realistiske mål, kan det være lønnsomt og jevnt. Artikkel 50 er en klausul i EU-traktaten som skisserer trinnene et medlemsland må ta for å forlate EU. Britain. Beta er et mål for volatiliteten, eller systematisk risiko, av en sikkerhet eller en portefølje i forhold til markedet som helhet. En type skatt belastet kapitalgevinster pådratt av enkeltpersoner og selskaper. Kapitalgevinst er fortjenesten som en investor. En ordre om å kjøpe en sikkerhet til eller under en spesifisert pris. En kjøpsgrenseordre tillater handelsmenn og investorer å spesifisere. En IRS-regelen (Internal Revenue Service) som tillater straffefri uttak fra en IRA-konto. Regelen krever det. Dags-handelsmarginekrav: Kjenn reglerne Vi utstedte denne investorveiledningen for å gi grunnleggende opplysninger om krav til handelsmargin og til å svare på vanlige spørsmål. Vi oppfordrer deg også til å lese vår varsel til medlemmer og føderale registrere varsel om reglene. Sammendrag av dagens handelsmarginekrav Reglene vedtar begrepet mønsterdagshandler, som inkluderer hvilken som helst marginkunde den daglige handelen (kjøper så selger eller selger kort, kjøper den samme sikkerheten samme dag) fire eller flere ganger om fem virkedager , forutsatt at antall daghandler er mer enn seks prosent av kundens totale handelsaktivitet i samme fem-dagers periode. Under reglene må en mønsterdagshandler opprettholde en minimumsandel på 25 000 på en hvilken som helst dag kundedagen handler. Den nødvendige minimumsverdien må være på kontoen før eventuelle daghandelsaktiviteter. Hvis kontoen faller under 25 000 kravet, vil mønsterdagens handler ikke ha lov til å handle dagen før kontoen er gjenopprettet til 25 000 minimumsverdienivå. Reglene tillater en mønsterdagshandler å handle opp til fire ganger vedlikeholdsmarginoverskuddet på kontoen ved utgangen av virksomheten i forrige dag. Hvis en mønsterdagsforhandler overskrider kjøpekraftbegrensningen for dagskjøp, vil firmaet utstede en dagskursmargekall til mønsterdagens handler. Mønsterdagshandleren vil da ha høyst fem virkedager for å deponere midler for å møte denne dagsparasjonsmarginen. Inntil marginalanropet er oppfylt, vil daglig handelskonto være begrenset til kjøpekraft på dagskurs med kun to ganger vedlikeholdsmarginoverskudd basert på kundens daglige totale handelsforpliktelse. Hvis dagsmarginalen ikke er oppfylt innen femte virkedag, blir kontoen ytterligere begrenset til handel bare på kontanter tilgjengelig basis i 90 dager eller inntil samtalen er oppfylt. I tillegg krever reglene at eventuelle midler som brukes til å oppfylle kravet om minimumsbeholdning av dagskurs eller for å møte eventuelle dagskursmargasamtaler, forblir i mønsterdagen som handlerne står for to virkedager etter avslutningen av virksomheten på en hvilken som helst dag da innskuddet er nødvendig. Reglene forbyder også bruk av kryssgarantier for å oppfylle eventuelle krav til daghandelsmargin. Ofte stilte spørsmål Hovedformålet med reglene for daghandelsmargin er å kreve at visse nivåer av egenkapital deponeres og opprettholdes i dagskursregnskap, og at disse nivåene er tilstrekkelige for å understøtte risikoen forbundet med daghandelsvirksomhet. Det ble fastslått at de tidligere regler for daghandelsmargin ikke tilstrekkelig adresserte risikoen knyttet til visse mønstre for dagshandel og hadde oppmuntret til praksis, som for eksempel bruk av kryssgarantier, som ikke krever at kundene demonstrerte faktisk økonomisk evne til å engasjere seg i dag handel. De fleste marginkravene er beregnet ut fra en kundeposisjon i slutten av handelsdagen. En kunde som bare dagbransjen ikke har en sikkerhetsstilling på slutten av dagen, da en marginalberegning ellers ville resultere i et marginanrop. Likevel har samme kunde generert finansiell risiko gjennom hele dagen. Dagskursreglene angir denne risikoen ved å fastsette et margenbehov for dagshandelen som beregnes ut fra en dagslederes største åpne posisjon (i dollar) i løpet av dagen, i stedet for på hans eller hennes åpne posisjoner på slutten av dagen . Var investorer gitt anledning til å kommentere reglene Reglene ble godkjent av NASD-forvaltningsstyret og deretter arkivert med Securities and Exchange Commission (SEC). Den 18. februar 2000 publiserte SEC NASDs foreslåtte regler for kommentar i Federal Register. SEC publiserte også for kommentarer vesentlig lignende regelendringer som ble foreslått av New York Stock Exchange (NYSE). SEC mottok over 250 kommentarbokstaver som svar på publiseringen av disse regelendringene. Både NASD og NYSE arkivert med SEC skriftlige svar på disse kommentarbrevene. Den 27. februar 2001 godkjente SEC både NASD og NYSE regler for daghandelsmargin. Som nevnt ovenfor ble NASD-reglene operative 28. september 2001. Definisjoner Hva er en dagshandel Daghandel handler om å kjøpe så selge eller selge kort og kjøpe samme sikkerhet samme dag. Bare å kjøpe en sikkerhet uten å selge den senere samme dag, ville ikke bli vurdert som en dagshandel. Påvirker regelen kort salg Som med dagens margenregler, må alt kortsalg gjøres i en marginkonto. Hvis du selger kort og deretter kjøper for å dekke på samme dag, regnes det som en dagshandel. Gjelder regeln for dagens handelsopsjoner Ja. Regelmarkedet for daghandelsmargin gjelder for dagshandelen i enhver sikkerhet, inkludert opsjoner. Hva er en mønsterdagshandler Du vil bli ansett som en mønsterdagshandler hvis du handler fire eller flere ganger om fem virkedager, og daghandelsaktivitetene dine er større enn seks prosent av din totale handelsaktivitet i samme fem-dagers periode. Meklerfirmaet ditt kan også utpeke deg som en mønsterdagsforhandler hvis den vet eller har et rimelig grunnlag for å tro at du er en mønsterdagshandler. For eksempel, hvis firmaet ga treningsopplæring til deg før du åpnet kontoen din, kunne det utpeke deg som en mønsterdagshandler. Skulle jeg fortsatt bli ansatt som en mønsterdagens handler hvis jeg går i fire eller flere daghandler på en uke, så avstå fra dag handel neste uke Generelt, når kontoen din er kodet som en mønsterdagshandler, vil firmaet fortsette å betrakt deg som en mønsterdagshandler selv om du ikke handler daglig i en fem-dagers periode. Dette skyldes at firmaet vil ha en rimelig tro på at du er en mønsterdagshandler basert på dine tidligere handelsaktiviteter. Vi forstår imidlertid at du kan endre din handelsstrategi. Du bør kontakte firmaet ditt hvis du har bestemt deg for å redusere eller stoppe dagens handelsaktiviteter for å diskutere riktig koding av kontoen din. Day-trading Minimum Equity Requirement Hva er minimumskapitalbehovet for en mønsterdagsforhandler Minimumskravene til egenkapital på en hvilken som helst dag du handler i, er 25.000. De påkrevde 25.000 må deponeres på kontoen før eventuelle daghandlingsaktiviteter og må opprettholdes til enhver tid. Hvorfor er minimumskapitalbehovet for mønsterdagshandlere høyere enn dagens minimumskapitalkrav på 2000 Minimumskravene til minimumskrav på 2000 ble etablert i 1974, før teknologien eksisterte for å muliggjøre elektronisk dagshandling av detaljhandel investor. Som et resultat ble det ikke opprettet 2000 minimumsbehovskrav for å søke om daghandel. I stedet ble det 2.000 minimumsbehovskrav utviklet for kjøp-og-hold-investor som beholdt verdipapirsikkerhet på hisher-konto, hvor verdipapirsikkerheten var ( og fortsatt er) underlagt et krav på 25 prosent regulatorisk vedlikeholdsmargin for langsiktige verdipapirer. Denne sikkerheten kunne bli utsolgt dersom verdipapirene gikk vesentlig i verdi og var underlagt et marginanrop. Den typiske daghandleren er imidlertid flatt på slutten av dagen (det vil si at han ikke er lang eller kort verdipapirer). Derfor er det ingen sikkerhet for meglerfirmaet å selge ut for å oppfylle marginkrav og sikkerheten må oppnås på annen måte. Følgelig gir det høyeste minimumskapitalbehovet for dagshandel meglerfirmaet en pute for å møte eventuelle mangler i kontoen som følger av dagshandelen. Hvordan ble 25.000 kravet fastsatt Kredittordningen for dag-handelsmarginekontoer involverer to parter - meglerfirmaet behandler handler og kunde. Mæglerfirmaet er utlåner og kunden er låner. Ved å avgjøre om det eksisterende 2000 minimumskapitalbehovet var tilstrekkelig for de ekstra risikoene som oppstod ved dagshandel, fikk vi innspill fra en rekke meglerfirmaer, da disse er enhetene som utvider kreditten. De fleste firmaer følte at for å kunne takle den økte risikoen i dag i forbindelse med dagshandel, ønsket de en 25.000 pute i hver konto i hvilken dag handelen skjedde. Faktisk er selskapene frie til å pålegge et høyere egenkapitalbehov enn det minimum som er spesifisert i reglene, og mange av dem hadde allerede innført et krav på 25.000 på dagskursregnskap før reglene for daghandelsmarginen ble revidert. Skal minimumskravet på 25 000 være 100 prosent kontant eller kan det være en kombinasjon av kontanter og verdipapirer Du kan oppfylle minimumskravet på 25 000 aksjer med en kombinasjon av kontanter og kvalifiserte verdipapirer. Kan jeg krysse garantiene for mine kontoer for å oppfylle minimumskapitalbehovet Nei, du kan ikke bruke en kryssgaranti for å oppfylle noen krav til daghandelsmargin. Hver dag-trading konto er nødvendig for å oppfylle minimumskapitalbehovet uavhengig, ved å bruke bare de økonomiske ressursene som er tilgjengelige i kontoen. Hva skjer hvis egenkapitalen i kontoen min ligger under minimumskapitalbehovet Hvis kontoen faller under 25 000 kravet, vil du ikke ha lov til dagshandel før du legger inn kontanter eller verdipapirer i kontoen for å gjenopprette kontoen til 25 000 minimumsverdienivå . Jeg er alltid flatt på slutten av dagen. Hvorfor må jeg finansiere kontoen min i det hele tatt Hvorfor kan jeg bare handle aksjer, har meglerfirmaet meg en sjekk for min fortjeneste eller, hvis jeg mister penger, jeg sender firmaet en sjekk for tapene mine Dette ville i realiteten være en 100 prosent lån til deg for å kjøpe aksjer. Det sier at du skal kunne handle utelukkende på firmaene penger uten å sette opp noen av dine egne midler. Denne typen aktivitet er forbudt, da det ville sette firmaet ditt (og faktisk den amerikanske verdipapirindustrien) med betydelig risiko. Hvorfor kan jeg ikke forlate min 25.000 i min bank? Pengene må være på meglerkontoen fordi det er her handelen og risikoen skjer. Disse midlene kreves for å støtte risikoen knyttet til daghandel. Det er viktig å merke seg at Securities Investor Protection Corporation (SIPC) kan beskytte opptil 500 000 for hver kundekredittkonto, med en begrensning på 250 000 i krav på kontanter. Kjøpekraft Hva er min dagskjøpskjøpsmakt under reglene Du kan handle opptil fire ganger din vedlikeholdsmargin overskudd på grunn av næringsdrift av forrige dag. Det er viktig å merke seg at firmaet ditt kan pålegge et høyere minimumskapitalbehov, og det kan begrense din handel til mindre enn fire ganger den dagen forhandlerens vedlikeholdsmargin overskudd. Du bør kontakte meglerfirmaet for å få mer informasjon om hvorvidt det stiller strengere marginkrav. Marginsamtaler Hva skjer hvis jeg overskrider kjøpekraften for dagskjøp Hvis du overskrider kjøpekraftbegrensningene dine i dag, vil meglerfirmaet utstede en dagsmarginemelding til deg. Du vil ha maksimalt fem virkedager for å sette inn midler for å møte denne dagskursmarginen. Inntil margin-anropet er oppfylt, vil din dagskonto bli begrenset til kjøpekraft for dagskjøp med bare to ganger vedlikeholdsmarginoverskudd basert på din daglige totale handelsforpliktelse. Hvis dagsmarginalen ikke er oppfylt innen femte virkedag, blir kontoen ytterligere begrenset til handel bare på kontanter tilgjengelig basis i 90 dager eller inntil samtalen er oppfylt. Gjelder denne regelen for kontantkontoer Dagshandel på kontanter er generelt forbudt. Daghandler kan bare skje på kontanter, i den utstrekning handelen ikke bryter med det frie forbudet i Federal Reserve Boards Regulation T. Generelt bryter det ikke med gratis å betale for sikkerhet før du selger sikkerheten på en kontant konto. - riding forbud. Hvis du er fri, må din megler legge 90-dagers fryse på kontoen. Gjelder denne regelen bare hvis jeg bruker innflytelse Nei, regelen gjelder for alle dagers handler, uansett om du bruker leverage (margin) eller ikke. For eksempel krever mange opsjonskontrakter at du betaler for opsjonen i sin helhet. Som sådan er det ingen innflytelse brukt til å kjøpe opsjonene. Ikke desto mindre, hvis du engasjerer deg i mange alternativer transaksjoner i løpet av dagen, er du fortsatt utsatt for risikoen innen dagen. Du kan ikke være i stand til å realisere fortjenesten på transaksjonen du hadde håpet på, og kan faktisk påføre seg betydelig tap på grunn av et mønster av dagshandlingsalternativer. Igjen, regelen om daghandelsmargin er utformet for å kreve at midlene er i kontoen der handel og risiko oppstår. Kan jeg trekke tilbake midler som jeg bruker til å oppfylle minimumskapitalbehovet eller dagkursmarginssamtalen umiddelbart etter at de er deponert Nei, eventuelle midler som brukes til å oppfylle minimumskrav til dagstrøm, eller for å møte eventuelle dag-handelsmarginer, må forbli i Din konto for to virkedager etter avslutningen av virksomheten på en hvilken som helst dag når innskuddet er nødvendig. Hvordan alternativer er Traded Oppdatert 14. oktober 2016 Mange dagers handlende som handler futures. også handle alternativer, enten på samme markeder eller på ulike markeder. Alternativer ligner på futures, fordi de ofte er basert på de samme underliggende instrumenter, og har lignende kontraktspesifikasjoner, men opsjoner handles ganske annerledes. Alternativer er tilgjengelige på futures markeder, på aksjeindekser, og på enkelte aksjer. og kan handles på egen hånd ved hjelp av ulike strategier, eller de kan kombineres med futures kontrakter eller aksjer og brukes som en form for handelsforsikring. Alternativ Kontrakter opsjoner markeder handel opsjoner kontrakter, med den minste handelsenheten er en kontrakt. Alternativkontrakter angir markedets handelsparametere, for eksempel type opsjon, utløps - eller utøvelsesdato, tick-størrelse og tick-verdien. For eksempel er kontraktspesifikasjonene for ZG (Gold 100 Troy Ounce) opsjonsmarkedet som følger: Symbol (IB Sierra Chart format): ZG (OZG OZP) Utløpsdato (fra februar 2007): 27. mars 2007 (april 2007 kontrakt ) Exchange: ECBOT Valuta: USD Multiplikator Kontrakt verdi: 100 Tick størrelse Minimum prisendring: 0,1 Tick verdi Minimum prisverdi: 10 Strike eller utøvelse prisintervall: 5, 10 og 25 Treningsstil: US Levering: Futures kontrakt Kontraktsspesifikasjoner er spesifisert for en kontrakt, så tickverdien vist ovenfor er tickverdien per kontrakt. Hvis en handel gjøres med mer enn en kontrakt, blir tickverdien økt tilsvarende. For eksempel vil en handel på ZG-opsjonsmarkedet med tre kontrakter ha en ekvivalent tickverdi på 3 X 10 61 30, noe som vil bety at for hver 0,1 prisendring vil handelens overskudd endres med 30. Ring og Put Options er tilgjengelige som enten et anrop eller et Put, avhengig av om de gir rett til å kjøpe, eller rett til å selge. Anropsalternativer gir innehaveren rett til å kjøpe den underliggende varen, og Put-opsjoner gir rett til å selge den underliggende varen. Kjøps - eller salgsretten trer bare i kraft når opsjonen utøves, som kan skje på utløpsdatoen (europeiske opsjoner), eller til enhver tid fram til utløpsdatoen (amerikanske opsjoner). Som futuresmarkeder kan opsjonsmarkeder handles i begge retninger (opp eller ned). Hvis en forhandler mener at markedet vil gå opp, vil de kjøpe et anropsalternativ, og hvis de tror at markedet vil gå ned, vil de kjøpe et Put-alternativ. Det er også opsjonsstrategier som innebærer å kjøpe både et anrop og et put, og i dette tilfellet bryr seg ikke hvilken retning markedet beveger seg. Lang og kort Med opsjonsmarkeder. som med futures markeder, lange og korte refererer til kjøp og salg av en eller flere kontrakter, men i motsetning til futures markeder, refererer de ikke til handelsretningen. For eksempel, hvis en futureshandel inngår ved å kjøpe en kontrakt, er handelen en lang handel, og handelsmannen vil at prisen skal gå opp, men med muligheter kan en handel inngås ved å kjøpe en Put-kontrakt, og er fortsatt en lang handel, selv om handelsmannen vil at prisen skal gå ned. Følgende diagram kan bidra til å forklare dette videre: Begrenset risiko eller ubegrenset risiko Grunnleggende opsjonshandler kan være enten lange eller korte og kan ha to forskjellige risikoer for å belønne forhold. Risikoen for å belønne forholdene for lange og korte opsjonshandler er som følger: Oppføringstype: Kjøp et anrop eller et Put Resultatpotensial: Ubegrenset Risikopotensial: Begrenset til opsjonsprinsippet Profittpotensial: Begrenset til opsjonsprinsippet Risikopotensial: Ubegrenset Som vist over, en lang opsjon handel har ubegrenset fortjeneste potensial. og begrenset risiko, men en kort opsjonshandel har begrenset gevinstpotensial og ubegrenset risiko. Dette er imidlertid ikke en fullstendig risikoanalyse, og i virkeligheten har korte opsjonshandler ikke mer risiko enn individuelle aksjehandler (og faktisk har mindre risiko enn å kjøpe og holde aksjehandel). Valg Premium Når en forhandler kjøper en opsjonsavtale (enten et anrop eller et Put), har de rettighetene som er gitt i kontrakten, og for disse rettighetene betaler de et oppfordringsgebyr til selgeren som selger opsjonsavtalen. Denne avgiften kalles opsjonsprinsippet, som varierer fra ett opsjonsmarked til et annet, og også innenfor samme alternativmarked, avhengig av når premien beregnes. Optionsprinsippet beregnes ved hjelp av tre hovedkriterier som er som følger: In, At eller Out of the Money - Hvis et alternativ er i pengene, vil premien ha tilleggsverdi fordi opsjonen allerede er i profitt og overskuddet vil umiddelbart være tilgjengelig for kjøperen av alternativet. Hvis et alternativ er på pengene, eller ut av pengene, vil premien ikke ha noen tilleggsverdi fordi opsjonene ikke er i fortjeneste. Derfor har opsjoner som er på penger eller ut av pengene, alltid lavere premier (dvs. lavere kostnader) enn alternativer som allerede er i pengene. Tidsverdi - Alle opsjons kontrakter har en utløpsdato, hvoretter de blir verdiløse. Jo mer tid som et alternativ har før utløpsdatoen, desto mer tid er tilgjengelig for muligheten til å komme inn i profitt, så premien vil ha ytterligere tidsverdi. Jo mindre tid et alternativ har til utløpsdatoen, desto mindre tid er tilgjengelig for muligheten til å komme inn i profitt, så premien vil enten ha lavere tilleggsverdi eller ingen ekstra tidsverdi. Volatilitet - Hvis et opsjonsmarked er svært volatilt (det vil si hvis det daglige prisintervallet er stort), vil premien bli høyere, fordi opsjonen har potensial til å gi mer profitt for kjøperen. Omvendt, hvis et opsjonsmarked ikke er volatilt (dvs. hvis det daglige prisklasse er liten), blir premien lavere. En opsjonsmarkeds volatilitet beregnes ved bruk av det langsiktige prisklasse, det siste prisklasset og det forventede prisklassen før utløpsdatoen, ved hjelp av ulike volatilitetsprismodeller. Oppgi og avslutte en handel En lang opsjonshandel inngår ved å kjøpe en opsjonsavtale og betale premien til opsjons selgeren. Hvis markedet da beveger seg i ønsket retning, vil opsjonskontrakten komme inn i fortjeneste (i pengene). Det er to forskjellige måter at en i penger alternativet kan bli omgjort til realisert fortjeneste. Den første er å selge kontrakten (som med terminkontrakter) og holde forskjellen mellom kjøps - og salgspriser som fortjeneste. Selge en opsjonsavtale for å avslutte en lang handel er trygt fordi salget er av en allerede eid kontrakt. Den andre måten å avslutte en handel er å utøve opsjonen og ta levering av den underliggende futureskontrakten, som deretter kan selges for å realisere resultatet. Den foretrukne måten å avslutte en handel er å selge kontrakten, da dette er lettere enn å trene, og i teorien er mer lønnsomt, fordi alternativet kanskje fortsatt har noen gjenværende tidsverdi. Vis hele artikkelen Fortsett Reading. Day Trading ved hjelp av alternativer Med alternativer som tilbyr innflytelse og tap-begrensende evner, ville det virke som om dagen trading alternativer ville være en god idé. I virkeligheten står imidlertid dagens trading options strategi overfor et par problemer. For det første har tidverdienskomponenten i opsjonspremien en tendens til å dempe enhver prisbevegelse. For nær-pengene-opsjonene, mens den indre verdien kan gå opp med den underliggende aksjekursen, er denne gevinsten motvirket til en viss grad av tap av tidsverdi. For det andre, på grunn av den reduserte likviditeten til opsjonsmarkedet, er budspørsmålene vanligvis bredere enn for aksjer, noen ganger opptil et halvt punkt, og igjen kutte inn i det begrensede resultatet av den typiske dagtraden. Så hvis du planlegger å handle om dagen, må du overvinne disse to problemene. Dine DayTrading-alternativer: Nærmåned og penger i forbindelse med daytrading, vil vi bruke alternativer med så liten tidsverdi som mulig og med delta så nær 1,0 som vi kan få. Så hvis du går til dagtrade alternativer, bør du daytrade den nærmeste måneden i-pengene-alternativer for svært flytende aksjer. Vi daytrade med valgmuligheter for nærmånedene etter hvert, fordi alternativer for pengeprogram har minst mulig tidsverdi og har størst delta, sammenlignet med alternativene for pengene eller utenom penger. Videre når vi nærmer seg utløpet, er opsjonsprinsippet i økende grad basert på egenverdi, og de underliggende prisendringene vil da få større innflytelse, noe som gjør at du nærmer deg å realisere punkt-for-punkt-bevegelser i den underliggende aksjen. Nær måned alternativer er også mer tungt omsatt enn langsiktige alternativer, derfor er de også mer flytende. Jo mer populær og mer likvide den underliggende aksjen er, desto mindre er bud-spredningen for det tilsvarende opsjonsmarkedet. Når du er riktig utført, tillater daytrading ved hjelp av opsjoner at du investerer med mindre kapital enn om du faktisk kjøpte aksjen, og i tilfelle en katastrofal sammenbrudd av den underliggende aksjekursen, er tapet ditt begrenset til kun premie betalt. En annen dagsproduktopsjon: Den beskyttende puten Hvis du planlegger å daytrade en bestemt lager for korte oppadgående bevegelser de neste månedene, kan du kjøpe beskyttende put-alternativer for å forsikre deg mot en ødeleggende lagerkrasj. Flere artikler Klar til å begynne å handle Din nye trading konto finansieres umiddelbart med 5000 virtuelle penger som du kan bruke til å teste ut handelsstrategiene din ved hjelp av OptionHouses virtuelle handelsplattform uten å risikere hardt opptjente penger. Når du begynner å handle for ekte, vil alle handler gjort i de første 60 dagene være provisjonsfrie opp til 1000 Dette er et tidsbegrenset tilbud. Gjør nå Du kan også like å fortsette å lese. Å kjøpe straddles er en fin måte å spille inntekter på. Mange ganger, aksjekursforskjellen opp eller ned etter kvartalsresultatrapporten, men ofte kan bevegelsesretningen være uforutsigbar. For eksempel kan en avsetning skje, selv om resultatrapporten er god hvis investorene hadde forventet gode resultater. Les videre. Hvis du er veldig bullish på et bestemt lager på lang sikt og ønsker å kjøpe aksjen, men føler at det er litt overvaluert for øyeblikket, så vil du kanskje vurdere å skrive putter på lageret som et middel til å kjøpe det på Et tilbud. Les videre. Også kjent som digitale alternativer tilhører binære alternativer en spesiell klasse av eksotiske alternativer der opsjonshandleren spekulerer rent på retningen til det underliggende innen en relativt kort periode. Les videre. Hvis du investerer Peter Lynch-stilen, prøver å forutsi neste multi-bagger, så vil du vite mer om LEAPS og hvorfor jeg anser dem for å være et godt alternativ for å investere i neste Microsoft. Les videre. Kontantutbytte utstedt av aksjer har stor innvirkning på deres opsjonspriser. Dette skyldes at underliggende aksjekurs forventes å falle med utbyttebeløpet på ex-dividend date. Les videre. Som et alternativ til å skrive dekket samtaler, kan man inngå et tullsamtalespredning for et lignende profittpotensial, men med betydelig mindre kapitalkrav. I stedet for å holde den underliggende aksjen i dekket samtalestrategien, alternativet. Les videre. Noen aksjer betaler generøse utbytter hvert kvartal. Du kvalifiserer for utbyttet dersom du eier aksjene før utbyttedagen. Les videre. For å oppnå høyere avkastning i aksjemarkedet, er det i tillegg til å gjøre flere lekser på de selskapene du ønsker å kjøpe, det er ofte nødvendig å ta på seg høyere risiko. En vanlig måte å gjøre det på er å kjøpe aksjer på margin. Les videre. Dag trading alternativer kan være en vellykket, lønnsom strategi, men det er et par ting du trenger å vite før du bruker begynne å bruke alternativer for dag handel. Les videre. Lær om set call ratio, måten den er avledet og hvordan den kan brukes som en contrarian indikator. Les videre. Kaldeparitetsparitet er et viktig prinsipp i opsjonsprisene først identifisert av Hans Stoll i sitt papir, The Relationship between Put and Call Prices, i 1969. Det står at premien på et anropsalternativ innebærer en viss rettferdig pris for den tilsvarende salgsopsjonen har samme utsalgsdato og utløpsdato, og omvendt. Les videre. I opsjonshandel kan du merke bruken av visse greske alfabeter som delta eller gamma når det beskrives risiko knyttet til ulike stillinger. De er kjent som grekerne. Les videre. Siden verdien av aksjeopsjoner avhenger av prisen på den underliggende aksjen, er det nyttig å beregne virkelig verdi på aksjen ved hjelp av en teknikk kjent som nedsatt kontantstrøm. Les videre.
No comments:
Post a Comment